■■一专题SPECIAL编者按：2008年初查与研究。，中国外经贸会计学会受商务部财务司委托对中小企“，业融资问题与对策课题展开调”根据宁波市的中小企业聚集民营经济活跃的特征课题的具体研究工作由宁波市对外贸易经济合、，作局与浙江大学宁波理管部门金融机构以及、工学院承担。目前该课题已经结题。。编者选取该课题的部分成果希望能为相关主，广大企业提供参考l'经贸企业融资现状调查与对策研究宁波市中4,f宁波课题组(本文系商务部财务司中国对外经贸会计学会、2008年商务财会研究课题成果)通过对宁波市摘要】【69家中小外经贸企业和11家和银行机构进行了问卷调查，-经贸企业共收其中中4#1,银行机构的调查，揭示了中小外经贸企业普遍存在的融一回有效问卷，69份银行机构共收回有效问卷，ll份43。被调资难度持续加大融资成本不断攀升融资渠道相对单、、查企业中外贸企业14家自营进出口生产企业，家其，的现状与特点。分析中小外经贸企业融资难的原因主要，他企业12家；从事2一般贸易的56家加工贸易的，ll．家，有范3方面二；一：是企业抵押担保缺乏，自身经营管理不甚规；三其他贸易的家；注册资金在。500万元以上的占2609％、，是金融机构利益使然，融资产品创新能力不足。其余均在500万元以下、、、、被调查银行包括工行、中行建、是扶持力度不够信用担保体系建设不健全分析的基础上加快金融创业融，在调查、行交行深发华夏宁波银行鄞巾银行及市区信用联社。总结了宁波近几年来通过加强银贸协作加大财政扶，新、持等举措缓解中小外经贸企、(一)企业融资难度持续加大资难问题的实践经验并从完善扶持机制健全、、2007年以来由于受到银根紧缩生产成本攀升出，、、、金融服务体系优化融资生态环境推进金融促进企业自我提升等5方面提出了工具创新、口退税率下调，人民币升值国际金融危机等多重因素影、中小外经贸企业融资响中4,#1-经贸企业的发展受到严峻挑战其中43，．48％的难问题的解决对策。被调查企业认为资金短缺已成为制约企业发展的首要因外经贸融关键词】中小企业【资银贸协作素在资金缺乏的情况下融资难问题进。一，步加剧，4348％．的企业认为2007年以来企业融资难度比往年有明显加中d#l经贸企业是宁波经济发展的生力军,。2007年，大还有，46，．38％的企业认为有所加大。从银行实际审批贷2006宁波市进出口额在8000，l500万美元以下的外经贸企业超过90％。款情况看降至2008中小企业贷款平均获批率也从，年的80％。家占全市有进出口实绩企业数约-但融资难问年的60％以下部分银行更是降到了40％以下题之一直是困扰宁波中4,#I经贸企业持续健康发展的瓶颈。(二)企业融资成本不断攀升一据宁波市统计局调查今年上半年全市有，，3888％的．调查显示1．，企业实际取得银行贷款利率为基准利率5345％．企业表示从银行获取贷款困难1386％上升了2502．该比重较上年同期的487％的企业认为从．1．～15．倍的占，基准利率．15．～20．倍的占．个百分点；仅有，1034％，基准利率2倍以上的占5，17％。企业实际取得的2～银行获取贷款比较容易该比重较上年同期的1366％下．民间贷款利率则更高其中实际利率为基准利率3倍降了879．个百分点①。的占，1481％3．，倍以上的占2222％．。另据宁波市经委统．计今年一5月末全市银行贷款加权平均利率为80％同比，，、宁波中小外经贸企业融资难现状上升11个百分点．．民间贷款加权平均利率为。142％．，同为全面掌握宁波市中小外经贸企业融资现状及存在的问题，比上升29个百分点②2008年6月课题组分别对宁波中4,#1-经贸企业，(三)企业融资渠道相对单一18200812．阁丝臻查ＳＰＥＣＩＡＬ专题■一方面，商业银行作为企业，追求利润是它的必然选 中小外经贸企业融资渠道以银行贷款和自有资金及 利润积累为主，但在不同发展阶段有所不同。在初创阶 一择。在选择信贷客户时，银行必然要考虑每一笔信贷业务 的成本和收益、安全和风险等利益因素。从成本——收益 的角度看，对于商业银行而言，中小外经贸企业的信息不 对称现象更为严重，其贷款监控与管理的实际成本更高。 据银行部门测算，中小企业的信贷成本约为大企业的５ 段，企业筹资的主要渠道依次为自有资金（７９．４１％）、银行 贷款（４８．５３％）、亲戚朋友借款（２６．４７％）。在发展阶段，补 充资金的主要渠道依次为银行贷款（７４．６３％）、自有资金 及利润积累（５９．７０％）、亲戚朋友借款（１３．４３％）。 除一般借贷外，企业实际从银行获取的其他信贷服 务品种较为缺乏。调查表明，获得过国际贸易融资、信用 倍。从风险——收益的角度来衡量，中小企业信贷的风险 与收益不对称，不能满足商业银行的安全性需要。在信用 证、承兑、保函等信贷服务的企业仅分别为４６．１５％、 ５１．９２％、４６．１５％和１ｉ．５４％。企业所开展过的国际贸易融资 类型主要有进出口押汇（７２．ｏｇ％）、贴现（３９．５３％）和打包 贷款（３７．２１％），而开展过信托收据、福费廷、出口信贷、提 货担保和国际保理等业务的企业均在２０％以下。 二、中小外经贸企业融资难的原因分析 （一）企业抵押担保缺乏，自身经营管理不甚规范 可抵押资产相对较少、担保能力不足是中小外经贸 企业融资难问题最为直接的原因之一。调查显示，中小外 经贸企业信贷融资遇到的主要问题为抵押不足的占 ７８．１８％，缺乏有效担保的占５６．３６％。目前，绝大部分银行 对企业抵押物的选择一般仅限于土地、房地产及机器设 备等，且抵押率较低。而宁波中小外经贸企业多为劳动密 集型生产企业或是缺少实体的贸易流通型企业，企业规 模相对较小，可供抵押的有效资产甚少，不能提供银行所 要求的实物抵押数额。同时，企业想找到一个既能令银行 满意又愿意为自己担保的担保人更是难上加难。 中小外经贸企业管理方式灵活机动但不够规范，普 遍不太重视财务会计制度的构建和企业经营管理队伍的 提升，这严重影响了外部组织对企业的评价，无法满足银 行信贷要求。调查表明，在实际审批贷款时，有５４．５５％的 银行主要考虑的是管理层素质，有４０％的银行因企业信用 度较低未通过贷款审批，分别有５４．５５％、４５．４５％和３６．３６％ 的银行建议中小企业应加强财务制度建设、信用建设和 自身管理。但很多企业并未真正意识到提升自身管理的 重要性，仅有１１．７６％的被调查企业认为融资难的主要原 因是自身不足，半数以上企业未考虑要加强自身管理、信 用建设和财务制度建设以应对融资难问题 部分企业管 理人员对金融机构所推出的各类融资业务也不够熟悉， 不能熟练灵活运用各种金融工具。调查显示，企业对银行 中小企业贷款品种很了解的仅有５．８８％，不了解的却有 ２５％；对贷款申办程序很了解的仅有１４．７１％，不了解的却 有２２．０６％。 （二）金融机构利益使然，融资产品创新能力不足 ｋｊｘｈ．ｍｏｆｃｏｍ．ｇｏｖ．ｃｎ 分析的“５ｃ”要求即品德（Ｃｈａｒａｃｔｅｒ）、资本（Ｃａｐｉｔａ１）、 能力（Ｃａｐａｃｉｔｙ）、担保（Ｃｏｌｌａｔｅｒａ１）、环境（Ｃｏｎｄｉ— ｔｉｏｎ）中，中小企业均表现出高于大型企业的信用风险③。 对于商业银行而言，向面临资金短缺、融资困境的中小外 经贸企业发放贷款，其成本较高、风险较大，收益不稳定。 因此，在利益驱使下的商业银行只愿为大企业“锦上添 花”，而不愿为中小外经贸企业“雪中送炭”。 另一方面，中小外经贸企业自身所固有的特点决定了 其融资需求有别于一般大企业，其融资主要用于购买原 材料、半成品和支付工资的流动资金，以及库存商品和贸 易经营活动中所需的流动资金等，因此，资金需求普遍存 在贷款期限短、金额小、时间急、频率高、周转快以及随机 性大等特点。虽然目前已有部分银行针对中小外经贸企 业的需求特点创新设计了一些特色融资产品，但这类针 对性融资品种还不多，满足企业个性化需求的业务产品 更少。对此，几乎所有的被调查银行都认为今后应根据中 小外经贸企业的特点创新金融服务，完善金融品种。 （三）扶持力度不够，信用担保体系建设不健全 调查表明，４２．６５％的中小外经贸企业认为扶持不 够是融资难问题的最主要原因，很多被调查企业表示， 在企业融资中所起的作用较为一般，还有２２．７３％的企业认 为“没起到作用”。近几年，逐渐加大了对中小企 业的扶持力度，但关注的焦点集中在企业技术创新方面。对 于企业信贷融资问题，除明确规定城市商业银行要为 中小企业提供服务外，其他国有银行在扶持中小企业方面 都没有硬性的规定。同时，对中小企业提供的财税优惠 在一定程度上还存在所有制歧视现象。 在我国，中小企业信用体系建设较为滞后，分散在各 部门的企业信用信息资源未能实现互联共享，社会缺乏 权威的企业信用评估机构，更缺乏一套适合中小外经贸 企业实际特点的信用评价体系。在企业信用评估中，经营 规模、资产负债率等这类指标被赋予了很高的权重，而应 收出口退税等特色指标未予体现，致使中小外经贸企业 信用评价等级普遍偏低，很难获得银行信贷支持。 同时，中小企业信用担保服务体系不健全，借贷双方 ・１ ９・ —一专题ＳＰＥＣＩＡＬ 债权债务关系缺少保障，也是中小企业融资难的重要原 因之一。至２００７年底，宁波市共有担保机构２９家，其数量 远低于省内周边城市（杭州６９家、嘉兴４３家、温州４１ 家）。从担保机构的资金规模分布情况看，宁波市各担保 机构主要集中在３ ０００至５ ０００万元之间，而资金规模达 １亿以上的仅ｌ家，所占比率低于全省５．５６％的平均水平， 有些小型的担保机构甚至还得不到银行的认可④。 三、宁波银贸协作缓解中ｄｘ￣ｌ，经贸企业融资难的探 索与实践 近年来，宁波市加强银贸协作，加快金融创新，加大财 政扶持，着力搭建中ｄ，＃ｌ－经贸企业融资服务平台，对缓解 中ｄ，＃ｌ－经贸企业融资难问题进行了有益的探索和实践。 （一）加强银贸协作，优化中小外经贸企业融资服务 紧密银贸关系，畅通银企沟通，形成银贸协作的制度 化、规范化运作机制，成为促进中小外经贸企业融资和良 性发展的重要举措。 第一，实现信息互通，构建银贸企多方协作基础。通 过建立信息沟通交流制度、信息资料交换制度和重大项 目通报制度，定期沟通交流外经贸、金融、外汇、保险等方 面的动态、统计数据和信贷供需等信息，使银贸企各 方及时了解全市外经贸、金融运行和重大项目进展情况， 从而减少信息不对称问题的发展。 第二，加强培训研讨，积极推广金融知识与产品。宁 波市每年新增１ ０００多家中ｄ，＃ｌ－经贸企业，不少企业对国 际贸易融资工具了解不多，对如何全面利用金融产品促 进企业发展认识不足。为此，银行利用各种形式对企业进 行金融知识的培训、金融产品的推广。同时，市外经贸局 还不定期与市人行、信用保险公司及各商业银行开展多种 形式的业务研讨，共同探讨金融产品创新与外经贸企业发 展等问题。 第三，优化指标体系，完善中ｄ，＃ｌ－经贸企业资信评估。 针对现有企业资信评估体系不适合中小外经贸企业特点 的实际情况，市外经贸局与宁波资信评估委员会共同对 现行的外经贸企业资信评估指标体系进行了研究，将外 经贸企业评估指标的流动比率、速动比率、资产负债率等 ９个指标进行了修订，充实了“应收出口退税”等内容，并 相应调整了参照值和计分标准，使评估办法更加切合中 ４，＃１－经贸企业的实际特点。 第四，发挥作用，促进进出口银行信贷发展。为 充分发挥性银行信贷的作用，市外经贸局与中国进 出口银行浙江分行合作，积极向中小外经贸企业推介贷 款业务和品种，鼓励企业积极申请机电产品、高新技术产 ・２Ｏ・ 品贷款和进出口信贷。同时，市外经贸局主动向进出口银 行推荐优质客户，帮助企业出具机电产品和高新技术产 品出口数据证明，方便中小外经贸企业办理信贷业务。 第五，创新合作方式，搭建外经贸企业融资服务平台。 市外经贸局与工行宁波分行、宁波民营企业贷款担保公 司三方合作，共同推出了支持中小企业开拓国际市场的 金融服务新模式。在该模式中，市外经贸局负责筛选一批 经营稳健、资信较好、贸易关系稳定的中小企业，并提供 金融服务推荐￥１＃１－贸咨询辅导；工行宁波分行为经 市外经贸局推荐且符合信贷条件的企业提供融资服务， 并给予一系列的信贷优惠和优质服务；宁波民营企业贷 款担保公司为企业提供优惠的贷款担保服务。 （二）加快金融创新，拓宽中小外经贸企业融资渠道 针对中小外经贸企业规模小、实力弱、可抵押资产少、 担保难等问题，宁波市外经贸局主动联合金融机构共同 设计特色金融产品，在全国率先推出了出口退税账户托 管贷款、出口信保项下贸易融资等新品种，中国人民银行 宁波支行联合相关职能部门不断拓展抵（质）押品种，加 快推进金融产品创新。 出口退税账户托管贷款是宁波市１９９９年在全国率先 实施的一项金融创新产品，是指商业银行为解决出口企 业退税款未能及时到账而出现的短期资金困难，在对企 业出口退税账户进行托管的前提下，向出口企业提供的 以出口退税应收款作为还款保证的短期流动资金贷款。 在办理这项信贷产品时，市外经贸局负责为外贸企业出 具出口退税账户托管贷款证实书，银行凭借该证实书发 放贷款 在出口退税资金严重滞后的情况下，全市托管贷 款发生额最高时达到了４００多亿元，在帮助企业解决资金 周转问题上发挥了举足轻重的作用。在退税指标充足、出 口退税进度正常的情况下，出口退税账户托管贷款仍发 挥着其他贷款所不可替代的作用。今年以来，部分银行还 推出了出口退税托管账户下的企业授信业务，进一步开 拓了中小外贸企业的融资新途径。 ． 出口信保项下贸易融资是市外经贸局与中国信保宁 波分公司为解决出口企业融资困难而推出的又一项金融 创新项目。２００２年，市外经贸局与信保公司双方合作开发 出口信用保险业务项下融资和担保新业务，形成了建立 在贸保银三方“保单融资操作流程”基础上的出口信保 项下贸易融资业务。此后，宁波市又相继推出了船舶出口 信保融资、高新技术产品担保融资等新品种。目前，市外 经贸局正积极推广“信保保理”（即信保项下应收账款买 断）业务，以帮助中小外经贸企业实现应收账款的押汇融 资，提前实现销售收入。 ２００８．１２ ＳＰＥＣＩＡＬ专题—－同时，人行宁波支行主动加强与职能部门合作 推进金融创新。去年以来，市人行己先后会同市海洋渔业 局、海事局出台了《宁波市海域使用权抵押贷款实施意 享受该。市财政还每年从科技资金中安排了２ ０００ 万元以上的中小企业技术创新资金，主要用于中小企业 的科技创新和科技成果转化的补助。针对今年以来中小企 业融资更加困难的实际情况，今明两年，市、县两级每 年将安排５ ０００万元以上专项资金，对银行新增中小企业 贷款给予风险补偿，每年新增２ ０００万元中小企业信用担 保风险补偿资金。这些专项资金的设立，为宁波市中小外经 贸企业的发展提供了极大的支持和保障。 见》，与市工商局联合出台了《宁波市股权质押贷款指导 意见》，与市科技局联合出台了《宁波市专利权质押贷款 指导意见》。此外，市人行还努力探索农村住房宅基地使 用权抵押、农村土地承包经营权抵押等信贷产品，推广国 内信用证贸易融资、中小企业联保贷款、应收账款质押融 资等金融产品，积极创新抵（质）押品种，有效拓宽中小 外经贸企业融资渠道。 （三）加大财政扶持，降低中小外经贸企业融资成本 为鼓励金融机构积极向中小企业发放贷款，帮助中小 外经贸企业缓解融资困难，支持中小外经贸企业快速健康 发展，宁波市先后出台了多项优惠，切实加大财政 对中小外经贸企业的扶持力度。 第一，对指定融资方式下的贷款发放利息补贴。宁波 市２００２年起对办理出口退税账户托管贷款的外贸企业， 按贷款利息给予５０％的补贴，市级财政最多一年有４ ０００ 多万元资金用于退税账户贷款贴息，全市各级财政贴息 资金超过１亿元。为了支持中小外贸企业开展出口信用 保险项下的融资业务，２００３年市外经贸局对企业信保项 下贸易融资也给予５０％的贴息。这些贷款贴息的出台 大大提高了企业办理贷款的积极性，降低了中小外贸企 业融资成本。 第二，设立对外承包工程保函专项资金。２００６年宁波市 在全国副省级城市中率先设立了总额为２ ０００万元的对外 承包工程保函专项资金。市财政局和外经贸局分别与中行宁 波分行、建行宁波分行达成三方合作协议，银行根据市财政 安排的金额，给予全市外经企业不少于保函专项资金总额２０ 倍的授信额度，专门用于解决企业在承揽实施对外承包工程 项目时开具投标、履约、预付款保函的担保问题。２００７年，中 行、建行共为全市对外承包工程企业发出融资性保函５ ０００万元，履约和预付款保函近３亿元，核准保函额度近４ 亿元。２００７年市财政局再次安排了３ ０００万元充实对外 承包工程保函资金，使保函额度的规模扩大到了ｌ０亿 元。 第三，设立多项中小企业专项扶持资金。宁波市从 ２００５年起设立了“中小企业发展扶持资金”，主要用于中 小企业融资担保机构风险补偿、中小企业人员培训补助、 中小企业公共服务平台补助、对中小企业的公共服 务性专项采购等。２００６年，宁波市将原仅仅扶持较大企业 的“百家重点企业技改补助资金”改为“重点优势行业扶 持资金”，降低了入围企业条件，使更多的中小企业能够 ｋｊｘｈ．ｍｏｆｃｏｍ．ｇｏｖ．ｃｎ 四、解决中小外经贸企业融资难问题的对策建议 （一）完善扶持机制，银政企合作促中小外经贸企 业融资 第一，要完善法规体系，创造良好的条件。 一方面，要切实贯彻执行各级已制定的促进外经贸 企业发展、保障中小企业融资的法规与，使其真正发 挥作用。另一方面，要积极推动尚处空白状态的法律法规 建设，地方要结合区域经济发展实际，从财税金融支 持、实施采购、开拓国际市场等方面入手，尽快制定 完善扶持中小外经贸企业发展的意见以及促进企业 融资、担保体系建设的配套措施。 第二，要落实金融货币，营造公平的金融环境。 银监部门要积极推动建立中小企业金融服务可持续发展 模式，指导各银行机构深入推进中小企业贷款机制建设， 督促建立的小企业贷款管理部门，实现小企业贷款 的审批、核算、考核的目标。 第三，要加强银政企沟通合作，搭建融资服务平台。 要积极牵线搭桥，主动构筑银企交流沟通与融资服 务平台，让中小外经贸企业深入了解银行业务，让银行深 入了解中小外经贸企业需求，实现融资供需双方的快速 对接。 第四，要加大财税支持力度，发挥资金杠杆作用。政 府要设立并完善中小外经贸企业专项扶持资金，将财政 扶持的重点放在增强企业融资能力，鼓励金融机构向中 小外经贸企业发放贷款，以及完善中小外经贸企业融资 服务体系方面，努力构建面向市场的间接扶持，使专 项资金起到真正扩大中小外经贸企业融资的杠杆作用。 （二）发展中小金融机构，健全中小外经贸企业金融服 务体系 第一，组建性中小企业银行。作为性银行之 一，中小企业银行可通过直接发放贷款、提供担保与咨 询、构建信用评价体系等，重视发挥三方面功能：一是国 家财政扶持的主渠道功能，即中小企业银行对财政 专项扶持资金进行直接管理，通过发放免息、贴息、低息 ・２１・ 贷款补充商业银行对中小企业融资活动的不足；二是对 商业银行信贷的诱导功能，即中小企业银行通过直接注 入资金或间接担保行为，向商业银行传递积极的政 策扶持信号，支持和调动更多的商业性金融资金投向中 小企业；三是中小企业信用评估的主导功能，即中小企业 营者个人信用纳入企业评价体系。中小外经贸企业净资 产普遍偏小，账面负债率较高，同时存货周转率和应收账 款也远高于一般企业，因此要更加注重中小外经贸企业 流动比率、速动比率、应收账款周转率以及经营性现金流 量等流动性指标，降低资产负债率、经营设施先进性等指 标的影响力。 银行通过利用其国家垄断地位和信息生产能力强的优 势，主导构建符合中小企业实际特点的信用评价体系，为 自身及其他金融机构发放贷款、开展担保与咨询业务提 第二，加快建设中小企业信贷担保体系。一方面，要 由牵头组建区域性的会员制再担保机构，，既为会员 供依据。 第二，大力发展中小金融机构。研究表明，中小银行 是中小企业的最佳融资伙伴＠。因此，要进一步加大对地 方城市商业银行的支持力度，引导其坚持“服务地方经 济、服务中小企业、服务城市居民”的市场定位，积极为地 方中小企业提供完善快捷的金融服务。如在浙江台州，目 前已拥有３家城市商业银行，全市地方性金融机构已经 发展到１３家，至今年６月底贷款规模为５３７．３亿元，其中 中小企业贷款规模为４２８．４亿元⑧。宁波市在继续支持现 有商业银行发展的同时，还要积极引进国内外各大银行 及周边城市商业银行，并鼓励金融机构大力发展中小企 业国际贸易融资等业务，为中小外经贸企业提供融资服 务。 第三，组建小额贷款公司。各地要根据小额贷款公司 试点的指导意见，积极进行小额贷款公司组建、运营机 制、风险控制、市场监管等方面的探索与实践，充分发挥 地方民营经济活跃和民间资本充裕的优势，使其逐渐转 变为小企业贷款的主力军。但同时也要避免这些机构随 着资本规模的增长成为一般的商业银行，主管部门应从 层面将其业务性质和范围限定于非银行金融机构和 小企业贷款领域。 第四，规范发展民间融资。民间融资的借贷双方信息 高度对称，资金风险的控制能力较强，交易方式非常灵 活，资金使用效率较高，对银行融资体系具有强烈的互补 效应。为此，金融监管部门应正视并积极引导和规范民间 金融的发展，为民间资本提供各种市场准入的新型金融 中介组织形式，引导民间金融转变为民营金融，逐步向正 规金融组织演化。 （三）强化信用担保服务，优化中小外经贸企业融资生 态环境 第一，构建中小外经贸企业信用评估体系。要充分考 虑中小外经贸企业的实际运营特点选取评价分析指标。 中小外经贸企业经营者个人和企业活动互相交叉的成分 很大，因此要综合考虑个人分期偿付贷款及财务报表的 有关变量，借鉴消费信贷模型的方法来选取指标，并将经 ・２２・ 机构分散风险，又能集合提升信用，放大贷款担保倍数。 另一方面，要建立“中小企业担保基金”，推进构建担保 和再担保机构的补偿机制、风险机制和奖励机制，引导民 间资金投入商业担保机构，鼓励中小企业组建互助担保 组织，扩大担保资金来源与担保机构数量。同时，担保机 构要根据中小外经贸企业的特点，积极创新担保模式，如 “整贷零还”担保贷款、多家机构“抱团”联保等，使担保 资金发挥最大效用。 第三，完善中小企业进出口信用担保机制。进出口银 行要力图改变以直接贷款为主要业务的模式，逐步增加 出口信用担保的比重，积极发挥其在出口信用担保方面 的倡导性功能。出口信用保险公司要加大承保力度，并且 尽量降低中小企业的投保费用，简化投保手续，提高效 率。 第四，探索企业信用信息互通与共享机制。要积极整 合已有的企业信用信息，实现各部门间信息互联共享。依 法公开在行政管理中掌握的信用信息，按规定向特许经 营机构、社会公众、企业、行业协会等提供公共信用信息 服务。信贷征信机构要依法向部门、金融机构、企业 和个人提供方便、快捷、高效的信息服务。同时，要建立健 全守信激励与失信惩戒机制，对信用记录优良的企业，应 给予市场准入、公共服务、信贷融资等方面的优惠和 便利。 第五，健全中小企业对外贸易服务体系。要改进外汇 服务，帮助外汇指定银行及外经贸企业及时了解和掌握 各项外汇，规避外汇风险。要全面实行出口退税 无纸化，简化货到汇款项下进口付汇手续，促进投资贸易 便利化。要提高出口收结汇联网核查效率，缩短出口与收 汇之间的时间差，帮助企业减少资金占压和可能存在的 汇率损失。要优化贸易服务，完善贸易壁垒应对机制和出 口促进体系，提升中小企业国际市场竞争力。 （四）推进金融工具创新，针对中小外经贸企业特色设 计融资产品 第一，开展中小企业“抱团贷款”。所谓“抱团贷款” 就是数家贷款有难度的中小企业联合起来，在缴存一定 ２００８．１２ ＳＰＥＣＩＡＬ专题—●比例的贷款联保保证金后共同组成联保人，银行向联保 第三，提升中小外经贸企业盈利能力与核心竞争力。 企业进行授信，如联保企业中一户需要贷款，其他企业可 企业要通过市场细分，结合自身的经营特点，发挥自己的 为之提供担保。若“抱团贷款”企业确实无法还款，由其 核心优势，以特色产品开拓特定市场；要大胆进行技术改 他联保企业按各自承担担保金额比例归还。“抱团贷款” 革和创新，努力提高产品附加值，增强产品的国际竞争能 机制使原来只有银行的单向监督变成了联保企业之间的 力。此外，中小外经贸企业发展要注重自我积累，增强自 相互监督、相互制约，有效解决了原来银行与企业之间的 有资本，减少企业负债，提升市场抗击能力。 信息不对称问题。 第四，增强中小企业风险防范和控制能力。要控制融 第二，组织发行中小企业集合债券。中小企业集合债 资风险，根据自身实力进行项目融资，做好融资策划工 券是由一个机构作为牵头人，由几家中小企业一起统一 作。要防范国际市场风险，掌握各种信用风险防范措施， 申请、冠名、担保，通过券商进行捆绑式发行债券。该模式 慎重选择国际市场交易对象，主动开拓新兴市场，分散出 避免了过去单家中小企业因发债额度比较小、资信评级 口风险。要规避国际汇率风险，通过预测汇率，选择恰当 比较低、发债担保成本高等问题而很难获批的情况。在组 的保值措施来规避风险。 织发行中小企业集合债券工作中，地方财政应给予一定 的补助，以提高债券的信用等级，降低债券发行成本。 文中相关注解： 第三，发展国际贸易项下供应链融资。供应链融资是 ①国家统计局宁波调查队：小企业融资难问题再度突出，宁 指银行通过审查整条供应链，在掌握供应链管理程度和 波统计信息网，２００８年８月２日，ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｎｂｓｔａｔｓ．ｇｏｖ．ｃｎ／ 核心企业信用实力的基础上，对其核心企业和上下游多 ｒｅａｄ／２００８０８０５／２５０９４．ａｓｐｘ． 个企业提供灵活的金融产品和服务的融资模式。金融机 ②宁波市经济委员会办公室：上半年全市工业经济运行情 构可根据进出口供应链的不同特点及企业在供应链不同 况，《宁渡工业》，２００８年第８期． 环节的需求，结合国际贸易结算方式，充分运用银行信用、 ③文学舟，张静：我国民营中小企业融资难的深层原因探析， 商业信用和物权等多种信用增值工具，设计多层次、多角 《商业研究》，２００６年第１０期第１４７页． 度的贸易融资产品组合，帮助企业解决进口开证、进口付 ④浙江省信用与担保协会：２００７年度浙江省中小企业信用 款、出口采购、账款回收等供应链环节的融资问题。 担保机构发展公报，中国（浙江）信用担保网，２００８年４月２８ 第四，拓宽抵押担保范围。部门要完善相关配套 日．ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｚｊｘｙｄｂ．ｃｏｍ／Ａｒｔｉｃｌｅ／ＳｈｏｗＡｒｔｉｃｌｅ．ａｓｐ？ＡｒｔｉｃｌｅｌＤ ，支持中小外经贸企业以存货、应收账款、仓单、股 １１７７． 权、知识产权等各种动产为抵押担保物从银行获得信贷 ⑤史晋川，黄燕君等：中小金融机构与中小企业发展研 融资。此外，还要积极探索海域使用权、农村宅基地使用 究——以浙江温州、台州地区为例，杭州：浙江大学出版社， 权以及土地、山林承包经营权等抵押信贷产品。 ２００３年５月第１版第１２页． （五）促进企业自我提升，增强中小外经贸企业核心竞 ⑥蒋回力，郑静，凌辰：台州地方性金融企业力助中小企业闯关，浙 争力 江省经济贸易委员会网站，２００８年８月７日，ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ． 第一，树立中小外经贸企业良好的信用形象。在会计 ｍｗ．ｇｏｖ．ｃｎ／ｓ￣ｍｚｃ／２００８／０８／０７／２００８０８０７０００２６．ｓｈｔｍ１． 资料处理方面，要保证会计数据的真实完整、准确无误。 在财务管理方面，要建立并完善内部控制制度，形成合理 课题组组长： 单 鸣 宁渡市对外贸易经济合作局 的公司治理结构。在资金占用方面，要盘活被占用的存货 朱苏永 浙江大学宁波理工学院 资金，加强流动资金周转，提高现有资金的利用率。在资 课题组成员： 张琼华 宁波市对外贸易经济合作局 金往来方面，对于已有的各项贷款要按期还本付息，在与 曹 杰 浙江大学宁波理工学院 其他单位经济往来中形成的应付账款要守信用。 周耀烈 浙江大学宁波理工学院 何霁锋 宁渡市对外贸易经济合作局 第二，鼓励中小外经贸企业走合作之路。一方面，中 李荷迪 浙江大学宁波理工学院 小外经贸企业之间要主动实施“抱团”战略，以达到扩大 王 芬 宁渡市对外贸易经济合作局 规模、增强力量、提高信用的目的，从而激发银行与“抱团 莫玲革 浙江大学宁波理工学院 企业”合作的积极性。另一方面，中小外经贸企业要建立 执 笔 人 单鸣 朱苏永 张琼华 与大企业、国际企业的协作关系，拓展自身发展空间，积 极争取大企业在融资方面的支持。 责编：熊燕 ｋｊｘｈ．ｍｏｆｃｏｍ．ｇｏｖ．ｃｎ ・２３・
